结构性存款利率风险,结构性存款到底是怎么回事,为什么可以高收益和低风险兼得?


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结构性存款到底是怎么回事,为什么可以高收益和低风险兼得。

结构性存款可以高收益和低风险兼得?

别开玩笑了,哪里有这么好事情,看问题要看本质!

高收益低风险的存款类产品只有智能存款,智能存款、智能存款,多强调两遍。

结构性存款的本质是什么?

不全是存款,拿一部分本金和利息去博高收益,干成了,结构性存款利息要比普通存款利息高一些,甚至翻倍;那要是干不成呢?本金也是有可能出现亏损的,只是亏损比例较小而已,风险在可控范围内。具体要看结构性存款挂钩哪些高收益产品和事先约定好的规则,比如挂钩沪深300指数,觉得靠谱,可以试一试,看不懂的情况下再参与就跟赌博没什么两样了。

智能存款的本质是什么呢?

本质仍是存款,买入一笔智能存款就对应一笔长期定存,长期定存的利率自然要高出短期很多,当提前支取的时候,就通转让实现,这种逻辑在P2P行业太常见了,要不说创新出自民间呢。

最近银行长期理财产品的灵活性也开始改革了,银行又变了,变得开始有人情味了......

回答这个问题之前,我先问个问题,如果我告诉你有一个方法,能够保证你每天都有收益,基本上是保本保息,还有可能获得500倍的收益,你相不相信鱼和熊掌可以兼得?

不信?那我给你介绍一下,方法就是,把一万块钱放在余额宝货币基金里,每天至少有0.7元收益,三天就是2块多,每周用2块钱去买彩票,中头奖是不是500万?是不是投资一万每天都有收益,本金安全的基础上,最多还能获得500倍的收益?

所谓结构性存款,严格的说是理财而不是普通存款,虽然叫存款,但其实是存款+投资,也就是在普通存款的基础上加入一定比例的挂钩产品组成结构性的理财产品。其结构可以视为两部分,大部分资金(一般来说90%以上)是存款,这样零风险、保证收益收益,这部分本金和产生的利息构成了结构性存款的基础,小部分资金投资高风险、高收益的产品上,以获得整个产品的远高于存款的收益部分,这样的组合,就能在保证保本和最低收益和的前提下,有可能获得更高的收益。

这就像开头我用余额宝产的收益买彩票的投资组合,假设结构性存款A的募集规模10000万,99%投资于利率3%的存款,那么一年后,这部分资金本金和利率合计10000*99%+10000*99%*3%=10197万元,也就是说,即便剩下那1%全部损失,此款结构性存款也是保本的,而且收益率是(10197-10000)/10000=1.97%,如果剩下1%的资金去投资外汇期权,一年的收益最高可以达到200%也就是2倍,也就是说这部分的本金和收益最该可以达到10000*1%*3=300万元,此时此款结构性存款的收益率是(10197+300-10000)/10000=4.97%.

因此,此款结构性存款的预期收益率就是1.97%-4.97%,而且是保本的,那么银行在宣传此款产品是就会说,本产品保本保息,最高收益率4.97%。

那么这款结构性存款就非常适合希望兼顾本金安全和最低收益,同时期许较高收益的投资者。

请注意,并不是所有的结构性存款都是保本的,以上面的假设条件,换一个结构比例再来设计一款产品。

假设结构性存款B的募集规模10000万,95%投资于利率3%的存款,那么一年后,这部分资金本金和利率合计10000*95%+10000*95%*3%=9785万元,也就是说,如果剩下那5%全部损失,此款结构性存款就不是保本的,而是亏损10000-9875=125万元,也就是本金是有可能有损失的,而收益率是(9875-10000)/10000=-1.25%,剩下5%的资金还是去投资外汇期权,一年的收益最高可以达到200%也就是2倍,那么这部分的本金和收益最该可以达到10000*5%*3=1500万元,此时此款结构性存款的收益率是(9785+1500-10000)/10000=12.85%.

也就是说虽然这款结构性存款不保本,但是最高收益率却可以达到12.85%,对于一些风险能力较强,可以承担少量本金损失,但是追求较高收益的投资者来说更加合适。

总结一下,结构性存款是通过合理配置低风险的存款和高收益其他投资产品,来实现兼顾低风险和高收益的,虽然现在很多银行用结构性存款充当保本理财,但是并非所有的结构性存款都是保本的,投资前一定要看清具体产品说明书。,